近日，我院吴宏旭副教授以第一作者身份撰写的研究论文《Testing characteristics importance with neural network gradients: Evidence from the China A-share market》在SSCI一区期刊《Finance Research Letters》2026年第99卷发表。《Finance Research Letters》是金融学领域的国际知名期刊,ABS 2星，2026年新锐分区一区Top期刊，在JCR学科类别的Business/Finance中排名第9（9/242）位，最新影响因子7.2。

该研究针对深度学习模型在金融实证研究中“黑箱”特征难以进行经济解释的核心痛点，创新性地构建了一套基于神经网络梯度的假设检验框架，用以严格评估企业特征在预测月度超额收益中的重要性。该研究为深度学习模型与资产定价理论之间架起桥梁，为投资者在“因子动物园”中甄别稳健信号、过滤“伪显著”特征提供了统计学意义上的严谨工具，也为监管部门深化市场化改革提供了实证参考。

吴宏旭副教授科研成果的发表，既是学院重视学科建设和学术研究的理论成果，也彰显出我院教师在金融学科交叉研究领域的学术影响力。